写于 2017-04-13 00:01:11| 凯发k8娱乐手机版| 财政

UltraTech Cement Co,Ltd达成协议收购Gujarat的两家Jaypee Cement Co,Ltd,公司估值为3,812千万卢比(5.9亿美元)

该交易将帮助该国最大的单一水泥公司UltraTech超越瑞士建筑材料巨头Holcim控制Ambuja Cements和ACC,这是该国四大水泥公司中的两家

该交易是收购Sevagram的综合水泥厂和位于Wanakburi的磨矿厂,Gujarat Kumar Mangalam Birla,Super Technology Cement Co,Ltd的董事长,拥有4800万吨每年(mtpa)产能表示,“通过此次收购,该公司目前的产能已增至5900万吨随着项目的进展,到2015年将增加至70万吨/年”Holcim,通过其两家大型水泥公司UltraTech在印度的产能为5800万吨,该资产已支付约124美元/吨,这与该公司大型晶圆的市场估值一致t公司最近该行业的另一项交易非常昂贵上个月,爱尔兰建筑材料主要CRH和Hyderabad My Home Group之间的平等合资企业My Home Industries Ltd(MHIL)与Sree Jayajothi Cement Co,Ltd签订了购买协议(SJCL)公司价值为1,400千万卢比(当时为2.3亿美元)该交易达到每吨72美元左右,而渣打银行是该交易的交易顾问,Axis Capital是一家独立的公平选择提供商,Amarchand Mangaldas是法律顾问,Bansi S Mehta and Co是评估顾问,Vaish Associates是法律顾问,Sobhagya Capital是Jaiprakash Associates的商业银行家Jaypee Jaypee Cement是多元化公司的全资子公司Jaiprakash Associates资产销售是债务负担公司杠杆的一部分资产负债表策略根据交易,这些单位将从Jaypee Cement剥离出来UltraT Ech还将接管近似债务分拆实体和相关资产账簿中的3660亿卢比将作为交易的一部分向Jaiprakash Associates发行15亿卢比的新股

该国第三大水泥生产商,以水泥生产能力为基础,生产Jaypee水泥的产能为3.68亿吨,合并债务负担为4,500亿卢比通过此次交易,它实际上卸下了价值3,660千万卢比的债务.Jaiprakash Associates拆除了其在安得拉邦和古吉拉特邦的水泥装置,将它们合并成一家名为Jaypee的水泥子公司水泥公司正在卡纳塔克邦早期爱尔兰水泥生产商CRH建造一座300万吨的工厂,该公司正在竞争收购UltraTech除了提高产能之外的一些资产,并成为顶级水泥生产商Holcim的集团领导者

帮助UltraTech利用Jaypee Cement的负责人OP Puranmalka(UltraTech的全职)的结转业务损失和未被吸收的折旧董事说:“除了我们在古吉拉特邦提供更强大的生产基地服务当地市场,它还加强了我们的沿海足迹,以便我们能够满足印度其他地区出口的需求”此次收购将帮助UltraTech增加其在孟买的业务Adocha Birla Group的旗舰部门Grasim已经卸下其在Sree Digvijaya水泥有限公司(SDCCL)Cimpor的全部股权,而Kochi,Mangalore和斯里兰卡的业务除了古吉拉特邦外,该公司已经在古吉拉特邦附近Grasim失去了市场份额

已经收购L&T的水泥业务以创建UltraTech,UltraTech首席财务官Kailash Birla表示,“在交易完成后,我们将能够为贷款的现有利息支出(增加)300英镑融资”,UltraTech的债务权益比率将增加到054,目前该行业的分析师目前的净负债权益比率为031几乎翻了一倍业内一位不愿透露姓名的分析师d,“从长远来看,这是一个很好的协议,因为消除水泥销售关键领域的非严重参与者债务融资将暂时拉动UltraTech的资产资产负债表”UltraTech Cement的股价周三上涨16%,收于1,7323卢比在孟买市场正式宣布交易之前,每股股票据UltraTech高管称,这些资产是以重置成本收购的 被收购的单位拥有近5,479公顷的大型土地资产和近5亿吨石灰石储量,并且有能力将Birla的产能在未来翻倍

资产将在运营三年后估值目前古吉拉特邦的资产包括3600万熟料资产吨材料厂,24万吨水泥厂和艾哈迈达巴德的240,000吨研磨设备该资产还拥有一个独立的火力发电厂(CPP)575兆瓦和一个30兆瓦的DG装置和一个2500吨的驳船运输煤炭和熟料目前,水泥厂的利用率为60-62%,UltraTech计划将其提高到85%

未来几年,一位高级官员表示,截至目前,Jaypee的产能利用率低于其同行一旦被接管,公司将在第一年将其增加到80%现有单位的高级管理层也将进行一些变更该交易将需要8到9个月(由Joby Puthuparampil Johnson)